FAQ completo sobre antecipação, FIDCs e plataforma Lastru

A Lastru é uma plataforma que conecta empresas a FIDCs parceiros especializados em antecipação e compra de recebíveis. Atuamos como hub de análise, organização de dados e comparação de propostas para que PMEs encontrem a melhor condição entre diversos fundos, sempre de forma digital e transparente.

Não. A Lastru não é banco e não estrutura FIDCs próprios. Somos uma plataforma tecnológica que aproxima empresas de fundos parceiros regulados, oferecendo análise, padronização de documentos e experiência digital unificada para acessar diferentes linhas de antecipação de recebíveis.

Somos remunerados pelos fundos parceiros pelo uso da plataforma e pela originação qualificada. Isso significa que buscamos operações saudáveis e taxas competitivas, pois a relação de longo prazo depende de empresas satisfeitas e fundos com bom desempenho de carteira.

Atendemos principalmente PMEs que vendem a prazo e desejam antecipar boletos, duplicatas, cartões ou notas fiscais para equilibrar caixa, crescer vendas ou alongar prazos com clientes. Setores comuns incluem indústria, distribuição, varejo, serviços B2B e e-commerce.

Priorizamos FIDCs regulados, com gestão profissional, histórico de performance, políticas claras de crédito e governança. Avaliamos aderência setorial, limites, apetite de risco, processos de lastro e compliance para garantir propostas adequadas ao perfil de cada empresa.

A jornada é 100% digital: você envia documentos, organiza recebíveis, recebe propostas de FIDCs e acompanha operações em um só lugar. Nosso time acompanha dúvidas e ajuda a garantir que dados e lastros estejam completos para acelerar a aprovação.

Antecipação é a venda ou cessão de recebíveis futuros para receber à vista. É útil para equilibrar fluxo de caixa, financiar compras de estoque, negociar prazos maiores com clientes ou capturar oportunidades comerciais sem recorrer a empréstimos tradicionais.

Os FIDCs parceiros costumam antecipar boletos registrados, duplicatas, recebíveis de cartão (agenda ou carta-frete), notas fiscais eletrônicas com comprovante de entrega e contratos de prestação de serviços com lastro claro. Cada fundo tem regras específicas.

Na antecipação pontual, você escolhe títulos específicos para ceder. Na recorrente, há um limite rotativo: novos títulos entram automaticamente para substituição conforme os anteriores vencem, mantendo liquidez contínua para o negócio.

Quando a antecipação ocorre via cessão para um FIDC, o limite é definido pelo fundo e não consome o limite de cartão da adquirente. No caso de boletos ou duplicatas, a operação é independente do banco, mas pode exigir registro da cessão do crédito.

Sim. A Lastru mapeia como você recebe hoje e apresenta fundos que operam com seu arranjo atual. Em cartões, pode ser necessário redirecionar agendas ou contas escrow; em boletos, basta registrar a cessão junto à registradora indicada pelo fundo.

Você compartilha dados de faturamento, histórico de recebíveis e envio inicial de documentos. A plataforma cruza o perfil com os FIDCs parceiros e apresenta condições indicativas. Com documentos completos, o fundo confirma limites, taxas e prazos.

FIDC é um fundo que investe em direitos creditórios, como boletos, duplicatas e cartões. Investidores aplicam recursos no fundo, que compra recebíveis com deságio e recebe os pagamentos no vencimento. O objetivo é gerar retorno ajustado ao risco.

Você compara múltiplos fundos em um único fluxo, reduz retrabalho de documentação e recebe suporte para organizar lastros. A plataforma ajuda a alinhar critérios de crédito, acelera respostas e mantém governança sobre quem acessa seus dados.

Eles são alternativas de funding. Em vez de usar capital próprio do banco, o FIDC capta com investidores e compra seus recebíveis. Para a empresa, é uma opção complementar para diversificar fontes e ter limites dedicados ao giro de vendas.

A gestora avalia histórico de faturamento, concentração de sacados, qualidade dos lastros, prazos médios e riscos setoriais. A taxa reflete o risco percebido, e o limite é dimensionado para manter diversificação e aderência à política de crédito do fundo.

O FIDC conta com administrador fiduciário, gestor, custodiante, auditor independente e escriturador. Todos seguem regras da CVM, com deveres de diligência, reporte e segregação de funções para proteger investidores e cedentes.

A plataforma da Lastru mostra status de envio, aceite e liquidação dos títulos cedidos, além de conciliações. Cada fundo também fornece relatórios periódicos de carteira e posição de cotas, garantindo transparência sobre a operação.

Normalmente há taxa de desconto dos recebíveis, custo de registro das duplicatas/boletos, tarifas de análise ou operacionalização quando aplicável e IOF conforme legislação. Cada fundo descreve claramente os itens antes da assinatura.

A taxa considera prazo médio dos títulos, risco dos sacados, histórico de pagamento e custo de captação do fundo. É aplicada sobre o valor presente do recebível, resultando no deságio que você vê na liquidação.

O Custo Efetivo Total consolida todos os encargos da operação em uma taxa anualizada, permitindo comparar propostas de forma justa. A Lastru orienta a visualizar CET e desembolsos líquidos antes de confirmar a cessão.

Depende do fundo. Muitos trabalham sem tarifa de adesão e sem multa, cobrando apenas pelos títulos cedidos. Se houver tarifas fixas, elas são apresentadas na proposta para que você avalie o impacto no custo total.

Considere CET, liquidez líquida recebida, prazos de pagamento, exigências de lastro e eventuais tarifas. A plataforma organiza as propostas lado a lado e padroniza a forma de cálculo, facilitando a decisão.

São avaliados faturamento histórico, evolução de receita, concentração por sacado, índices de inadimplência, estrutura societária, alavancagem, rating de mercado, protestos e aderência do lastro às políticas do fundo.

Extratos de adquirência, DRE e balancetes atualizados, XMLs de notas fiscais, relação de sacados, comprovantes de entrega e, quando possível, integrações contábeis. Quanto mais estruturados os dados, mais rápida a resposta.

Diversifique sacados, mantenha títulos registrados, reduza atrasos, envie demonstrativos atualizados e compartilhe evidências de entrega. A previsibilidade do fluxo e a qualidade do lastro ajudam a reduzir risco e melhorar preços.

Consultas de crédito realizadas pelos fundos para análise não costumam afetar o score de forma relevante. Elas servem para validar histórico e restrições. Transparência e envio correto de informações evitam reanálises.

Para empresas com pouco histórico, os FIDCs dão peso extra a previsibilidade de recebíveis, qualidade dos sacados, governança contábil e margens. A Lastru ajuda a demonstrar tração e recorrência para enquadrar o perfil ao fundo certo.

Geralmente são pedidos contrato social atualizado, documentos dos sócios, comprovante de endereço, balancetes ou DRE recentes, relação de sacados e extratos de faturamento (adquirência ou contas a receber).

O envio é 100% digital pela plataforma, com uploads seguros e organização por checklist. Também podemos receber integrações contábeis e XMLs de notas fiscais para reduzir esforço manual e evitar retrabalho.

Sim. Os fundos precisam validar quem pode assinar e qual a estrutura societária. Envie o contrato social consolidado e eventuais atas que alterem capital ou poderes. Isso acelera a formalização e evita pendências.

Sim, os contratos de cessão são assinados digitalmente pelos representantes legais conforme poderes no contrato social. Utilizamos assinaturas eletrônicas reconhecidas pelo mercado, com trilha de auditoria completa.

Sim. A Lastru centraliza os documentos e reaproveita o dossiê para fundos com políticas semelhantes, evitando que você envie tudo novamente. Apenas itens específicos podem ser solicitados conforme a política de cada gestor.

Com documentação completa, a análise costuma levar de 1 a 5 dias úteis, variando por fundo e complexidade. Após a aprovação e assinatura, os títulos elegíveis são liquidados geralmente no mesmo dia ou D+1.

Muitos fundos trabalham a partir de R$ 50 mil a R$ 100 mil por mês em recebíveis elegíveis. A plataforma direciona seu perfil para o parceiro que melhor se encaixa no volume e no tipo de título que você possui.

Os limites são definidos caso a caso, considerando diversificação e apetite do fundo. Há parceiros que operam tickets médios e outros preparados para volumes mais altos, desde que o lastro e os sacados suportem o montante.

Limites podem ser revistos periodicamente ou quando há aumento de volume e consistência de pagamentos. O envio de novos demonstrativos e a boa performance da carteira ajudam a ampliar espaço com o fundo.

Sim, desde que o fundo aceite os títulos e as políticas sejam cumpridas. Alguns parceiros permitem misturar duplicatas, boletos e cartões no mesmo limite, enquanto outros preferem classes específicas para controlar risco.

FIDCs são regulados pela CVM, que define regras de constituição, divulgação, elegibilidade de ativos e deveres dos prestadores de serviço. Gestores e administradores precisam estar habilitados e seguir normas de governança e transparência.

Duplicatas e boletos precisam ser registrados em entidades autorizadas (como registradoras) antes da cessão. Notas fiscais devem ter comprovantes de entrega e aceite. A Lastru orienta cada passo para que o lastro seja válido para o fundo.

Os parceiros adotam políticas de PLD/FT, verificam beneficiários finais, monitoram operações e utilizam checagens em bases públicas e privadas. Anomalias em títulos ou sacados são analisadas e podem gerar bloqueios até esclarecimento.

Sim. Coletamos apenas dados necessários para análise, usamos criptografia em trânsito e em repouso e aplicamos controles de acesso. Você pode solicitar a remoção ou atualização de informações conforme a legislação.

Sim. Mantemos registros de uploads, assinaturas, versões de documentos e logs de acesso. Os fundos contam com auditorias externas e reportes regulares, e a plataforma provê histórico para consultas e compliance.

Em geral, duplicatas escriturais, boletos registrados, notas fiscais com comprovante de entrega, recebíveis de cartão e contratos de prestação de serviços com faturamento recorrente. Cada fundo define critérios de concentração e prazo máximo.

É necessário registrar a duplicata na registradora e anexar nota fiscal e comprovante de entrega ou aceite do sacado. No caso de boletos de serviços, comprovantes de execução ou contrato detalhado ajudam a acelerar o aceite do fundo.

Sim, as registradoras cobram uma tarifa por título registrado. Os FIDCs parceiros informam o valor ou absorvem parte do custo conforme o volume. A Lastru mostra o custo esperado para que o CET fique claro.

O registro é feito em entidades autorizadas, como registradoras, com envio dos dados do título, sacado, valor e vencimento. Após o registro, a cessão é apontada para o CNPJ do FIDC, garantindo prioridade de recebimento.

Cancelamentos ou contestação do sacado precisam ser comunicados imediatamente. O título pode ser substituído por outro elegível ou devolvido conforme contrato. Políticas de repasse e substituição são definidas pelo fundo e apresentadas antes da operação.

Os riscos envolvem atraso ou não pagamento do sacado, contestação do serviço, concentração em poucos pagadores e variação de volume. Fundos mitigam com políticas de elegibilidade, limites por sacado e análise recorrente do lastro.

Na maioria dos casos o lastro são os próprios recebíveis. Alguns fundos podem solicitar aval ou garantia extra em situações específicas, como alta concentração ou histórico curto. Isso é avaliado caso a caso e comunicado na proposta.

A cobrança segue as regras contratuais do fundo. Em alguns modelos, o título pode ser substituído por outro; em outros, há repasse do risco ou execução de garantias. O contrato define responsabilidade e prazos de recomposição.

Mitigam com limites por sacado, verificação de aceite, diversificação, monitoramento de pagamentos e, quando aplicável, retenção de reservas. A plataforma ajuda a acompanhar eventos para agir rápido em caso de atraso.

Alguns fundos contratam seguro de crédito para parte da carteira, especialmente em sacados de maior risco. Quando há seguro, as condições e limites cobertos são informados para que você saiba como funciona a proteção adicional.

Usamos criptografia TLS em trânsito e AES em repouso, controles de acesso por perfil, monitoramento de segurança e logs de auditoria. Apenas equipes autorizadas e os fundos selecionados têm acesso aos dados necessários para análise.

Não. A plataforma é web, responsiva e funciona nos principais navegadores. Todo o fluxo de upload, análise e assinatura é feito online, sem instalação local.

Sim, oferecemos integrações por API e conectores para extrair contas a receber, notas fiscais e faturas. Isso reduz erros manuais, mantém o lastro atualizado e agiliza a aprovação pelos FIDCs.

Mantemos infraestrutura em nuvem com redundância, monitoramento 24x7 e planos de contingência. Em casos de manutenção, comunicamos janelas com antecedência e priorizamos que operações de liquidação não sejam afetadas.

Os documentos são armazenados em nuvem em datacenters com certificações de segurança. Mantemos apenas o tempo necessário para cumprir obrigações contratuais e legais, com políticas de retenção e descarte seguro.

Na maioria dos casos não, pois os fundos priorizam empresas com situação regular e baixa probabilidade de eventos jurídicos. Situações especiais são avaliadas caso a caso conforme política do gestor.

A plataforma é voltada para empresas (CNPJ). Recebíveis de PF não são foco dos FIDCs parceiros, que priorizam operações B2B ou cartões de vendas empresariais com liquidação formalizada.

Sim. Compartilhe a sazonalidade esperada e projeções. Os fundos podem ajustar limites temporários, desde que o lastro e a capacidade de pagamento dos sacados sejam consistentes com o aumento de volume.

A cessão de crédito reduz contas a receber e reconhece o deságio como despesa financeira. É importante registrar corretamente para manter balanço fidedigno e facilitar análises futuras pelos fundos.

Nosso time de suporte e atendimento acompanha cada etapa na plataforma, ajudando com documentos, registros e assinatura. Também conectamos você diretamente aos times de crédito dos fundos quando necessário.